余額寶每日轉(zhuǎn)入限額 2018各銀行卡轉(zhuǎn)余額寶限額
余額寶是支付寶為個人用戶推出的通過余額進行基金支付的服務(wù)。把資金轉(zhuǎn)入余額寶即為向基金公司等機構(gòu)購買相應(yīng)理財產(chǎn)品。余額寶首期支持天弘基金“增利寶”貨幣基金。貨幣基金主要用于投資國債、銀行存款等安全性高、收益穩(wěn)定的有價證券，2012年國內(nèi)貨幣基金7日年化收益率平均約為3.8% ?？傮w來看，貨幣基金作為基金產(chǎn)品的一種，理論上存在虧損可能，但從歷史數(shù)據(jù)來看收益穩(wěn)定風(fēng)險極小。歡迎用戶在評估后體驗，在體驗過程中，也可以隨時操作實時轉(zhuǎn)出，操作過程中不會產(chǎn)生任何手續(xù)費。
2013年5月，天弘基金推出天弘增利寶貨幣基金，對接支付寶的余額理財工具“余額寶”，產(chǎn)品發(fā)布僅一個月時，其資金規(guī)模已超過百億元，客戶數(shù)超過400萬戶。余額寶發(fā)布時僅支持天弘基金的增利寶貨幣基金，天弘基金擁有6個月排他期，所收管理費95%歸支付寶所有。
2013年6月13日，“余額寶”服務(wù)正式上線。
2014年2月8日，“余額寶用戶專享權(quán)益2期”產(chǎn)品上線并開放預(yù)約。業(yè)內(nèi)人士透露，該產(chǎn)品對接保險產(chǎn)品，預(yù)期年化收益率達到7%，并承諾保本保底。業(yè)內(nèi)人士認為，該產(chǎn)品或是余額寶二代產(chǎn)品的雛形。
1、 單個用戶使用余額寶轉(zhuǎn)出到銀行卡一天100次，無月累計上限。
2、 限額：
儲蓄卡快捷銀行卡：因不同銀行可轉(zhuǎn)出的額度會有所不同，具體限額以頁面顯示為準。
普通提現(xiàn)卡：單筆5萬、每日5萬、每月20萬
余額寶實時轉(zhuǎn)出的額度同余額實時提現(xiàn)額度，且與余額實時提現(xiàn)額度共享，支持光大銀行、平安銀行、招商銀行。
題圖來自：視覺中國
最近一段時間，中國的金融市場可謂是風(fēng)云突變，8月11日晚間，阿里巴巴旗下著名的第一基金企業(yè)天弘基金宣布，將個人交易賬戶持有限額的上限由25萬元調(diào)整為10萬元，此消息一出金融市場一片嘩然。
要知道早在3個月前，余額寶的限額還是100萬的高位，而三個月之內(nèi)連續(xù)兩次調(diào)檔，從100萬變成了25萬再變成了10萬元，可以說連續(xù)兩次大幅度下調(diào)，天弘基金可以說是一片風(fēng)雨飄搖了，今天我們就來聊聊超級的余額寶與馬云的銀行夢。
一、從余額寶誕生的阿里金融夢
早在2013年年初，中國金融市場還是一個以商業(yè)銀行、基金公司等傳統(tǒng)金融機構(gòu)壟斷的市場，大家當時能夠選擇的理財產(chǎn)品非常有限，有錢的可以去買銀行的理財，沒錢的只能存銀行儲蓄和買國債的，而當時的支付寶只是為阿里巴巴旗下的淘寶、天貓?zhí)峁┲Ц督灰椎囊粋€支付工具而已。
而這一切都因為一件事而改變，2013年6月支付寶宣布與天弘基金合作推出余額寶，可以將支付賬戶里面的余額盤活，并且在活期的情況下可以擁有遠高于商業(yè)銀行定期存款的收益水平，一時間，市場震驚，余額寶的橫空出世，讓中國金融市場進入了一個互聯(lián)網(wǎng)的金融時代。
在某種意義上來說，余額寶的出現(xiàn)徹底改變了中國金融市場的格局，原先中國金融市場是一個標準的二八分化市場，對于大多數(shù)金融機構(gòu)來說，大量的普通民眾就是給銀行等金融機構(gòu)提供儲蓄的貢獻者而已，銀行只會給他們支付很低的利息，而所謂的高收益產(chǎn)品都是為了有錢人準備的，有理沒錢莫進來。
但是由于余額寶一元起售的超低門檻，隨存隨取幾乎沒有限額，讓其一出現(xiàn)就成為了最簡單的金融理財工具，從這個角度上來說，余額寶可以說是開了中國普惠金融之先河，是中國普惠金融最典型的代表。
余額寶的出現(xiàn)徹底激發(fā)了大多數(shù)人的理財意識，在余額寶的帶動下，大家會不自覺的以余額寶的收益水平作為衡量理財市場收益的標桿，推動了金融科技的創(chuàng)新。
一方面，余額寶是普通民眾所能夠接觸到的最簡單的金融理財產(chǎn)品，不僅收益較高，而且門檻更低，從而讓理財自此進入了平民百姓家，另一方面余額寶成為了中國利率市場化的一個尺度，大力推動了利率市場化。
余額寶也因此成為了最受歡迎的基金產(chǎn)品，四年過去，到2017年6月的時候，余額寶的規(guī)模達到了驚人的1.43萬億，1.43萬億意味著什么呢？中國存款規(guī)模第五大的招商銀行，其存款規(guī)模也才1.3萬億，意味著余額寶雖然不是銀行存款，但是其規(guī)模已經(jīng)超過了中國第五大商業(yè)銀行。
余額寶可以說是一個全中國人民都不陌生的產(chǎn)品，這款由阿里系企業(yè)天弘基金所控制的貨幣基金已經(jīng)成為全球第一大貨幣基金，其規(guī)模可謂前無古人，根據(jù)最新的統(tǒng)計數(shù)據(jù)余額寶的用戶數(shù)已經(jīng)達到了驚人的3億戶以上，正是這個超級龐大的用戶群體支撐起了余額寶這個全球第一的貨幣基金。然而，從今年開始，余額寶似乎有著一些不太尋常的事情，這就是額度的不斷下調(diào)。
根據(jù)公開的數(shù)據(jù)顯示，今年5月天弘基金下調(diào)余額寶個人賬戶持有限額，由100萬元降低到25萬元，今年8月份，天弘基金再次下調(diào)余額寶個人賬戶持有限額從25萬元調(diào)整到10萬元，而近日，天弘基金宣布，將余額寶的單日申購額度調(diào)整為2萬元，對于投資者個人交易賬戶單日累計超過2萬元的申購申請將不予受理。該措施已于12月8日起實施。
一年三調(diào)余額寶限額，阿里這葫蘆里到底賣的什么藥？
一、全球第一貨幣基金的無奈
在2013年之前，大多數(shù)中國人其實都不知道什么是貨幣基金，貨幣基金作為一個基金品類雖然在中國已經(jīng)有了很多年的歷史，但是一直都是不顯山不露水，然而2013年支付寶利用天弘基金為依托，將貨幣基金余額寶推向市場，借助余額寶當日交易、高利率的特點，迅速積累了大量的用戶數(shù)，最初余額寶僅僅是支付寶閑置資金的一個歸集和理財，它的設(shè)立初衷僅僅是為了滿足長尾市場的需求，從而調(diào)動起沉淀在支付寶賬戶內(nèi)資金的活性。
然而，隨著余額寶在國內(nèi)的普及，對于很多年輕人來說余額寶幾乎成為了年輕人的主要投資理財工具，很多人都已經(jīng)習(xí)慣于工資一發(fā)下來就存到余額寶里面。甚至很多人都認為，余額寶就是存款，和銀行存款沒有什么區(qū)別。
然而，需要投資者認識到的是，余額寶從本質(zhì)上來說還是一款貨幣基金，作為貨幣基金其和銀行存款之間有著本質(zhì)的差別，作為一款投資于銀行間市場、債券市場和儲蓄市場的投資產(chǎn)品，貨幣基金雖然風(fēng)險較低，但是也并不是沒有風(fēng)險。
根據(jù)余額寶的數(shù)據(jù)顯示，截至三季度末余額寶規(guī)模達到1.56萬億元，而中國貨幣基金市場的總額為6.68萬億，余額寶占據(jù)了貨幣市場基金份額的23.4%，這也就導(dǎo)致了余額寶成為中國貨幣市場基金中國當之無愧的第一基金，然而這個老大卻不是那么好當?shù)摹?/p>
對于普通的貨幣基金來說，其投資的無論是債券市場、銀行間市場、還是儲蓄市場其實都是風(fēng)險較小的，但是一旦這個基金成為占據(jù)全國市場份額20%以上的超大型基金的時候，一切就不是這么回事了。在《紅樓夢》中王熙鳳說：大有大的難處。
所以，余額寶也面臨一定的市場輿論壓力。
市場上有很多評論認為，一個規(guī)模很大的基金產(chǎn)品，的確容易出現(xiàn)流動性管理問題，而這個流動性管理的難題，并不是出現(xiàn)在普通基民身上，而有可能是出現(xiàn)在大戶身上。對于基金經(jīng)理來說，那些動輒百萬千萬購買的大戶才是潛在的流動性風(fēng)險，如果他們的申購和贖回比較頻繁，基金經(jīng)理就需要為了應(yīng)付他們隨時可能出現(xiàn)的贖回需求，增加許多流動性管理的措施。
但這個問題，在余額寶身上是不存在的。
甚至可以說，這次余額寶把單日申購額度調(diào)整至2萬，對絕大多數(shù)用戶，并沒有影響。因為根據(jù)余額寶管理方天弘基金透露的資料：余額寶的戶均持有金額僅為3885.14元。甚至可以認為，可以用于生息的資產(chǎn)增加，有利于提高拖累了貨幣基金的賺錢能力。
我這么一個金融學(xué)領(lǐng)域的二把刀，都看出這些答案沒一個像樣的。
首先，20多個已有的答案，大多數(shù)都在說銀行在搞事。我很負責(zé)任的說，余額寶就是一貨幣基金，是貨幣市場的資金源頭之一。銀行體系才不愿意掐斷這活水，現(xiàn)在資金壓力這么大，找錢找到抓狂。限制余額寶的上線，對于貨幣市場沒有什么好處其實。
其次說句得罪人的，有幾個人有25萬的閑錢，放一個貨幣基金里？央行提示了余額寶的風(fēng)險，需要有一些措施回應(yīng)央行的政策。
如果有人點贊，我會把原因?qū)懸幌?，只是一家之言，疏漏指點。
update1.0
上午一直有事，中午拋棄了睡覺的時間寫寫吧。
首先，評論區(qū)里的問題就不一一回復(fù)了，會挑有重點的回一下。先講幾個概念，比如什么是銀行間市場。
銀行間市場是指由同業(yè)拆借市場、票據(jù)市場、債券市場、外匯市場、黃金市場等構(gòu)成。銀行間市場有調(diào)節(jié)貨幣流通和貨幣供應(yīng)量，調(diào)節(jié)銀行之間的貨幣余缺以及金融機構(gòu)貨幣保值增值的作用。 (摘自百度百科)
我不是金融學(xué)科班，所以如果說的不對請科班的同學(xué)告訴我一下。
而一般講，金融市場還可以按照貨幣市場和資本市場劃分，貨幣市場通俗的講，是交易貨幣或流動性較好的金融資產(chǎn)的市場，主要目的是應(yīng)對短期流動缺口的市場。
而貨幣基金恰恰就是這個市場的參與者。余額寶背后的天弘基金(我一般就用余額寶統(tǒng)稱)，恰恰是投資于貨幣市場的貨幣基金。
其次，再說大背景。中國現(xiàn)在面臨”新常態(tài)“的壓力，既有來自內(nèi)部的經(jīng)濟結(jié)構(gòu)失衡，”三去一降一補“等措施落地的壓力，也有來自外部的美國經(jīng)濟全面復(fù)蘇、美元強勢地位、美國壓縮資產(chǎn)負債表和美元加息等不利環(huán)境。
綜合這些因素，中國出臺了一系列的應(yīng)對策略，從”房子是住的，不是炒的“到重申“人民幣沒有持續(xù)貶值基礎(chǔ)”(今天早晨hibor又漲了，離岸人民幣匯率也突破了前期弱勢行情)，在強勢美元的大背景下，人民幣必須保持匯率穩(wěn)定，那么除了在離岸市場收緊流動性之外，還變更了人民幣匯率中間價的形成機制，這一系列的組合拳，直接作用于短期利率。(這段因果關(guān)系有點亂，請不要糾結(jié)，我中午還要睡覺哈哈。)
現(xiàn)在人民幣的壓力應(yīng)對措施，就包括了抬高短期利率，防止人民幣被炒家做空，增大做空人民幣的成本，使得做空人民幣無利可圖。而在較遠期限的市場，又投放了大量的中期借貸便利作為銀行流動性的補充和市場利率穩(wěn)定的基礎(chǔ)。
那既然這樣，國內(nèi)銀行間市場短期利率升高需要怎樣的方式呢？
很簡單，還是控制規(guī)模、抬高回購價格和貨幣政策工具價格。那余額寶作為宇宙第一大貨幣基金(打個比方，不要認真好吧)，自然會成為控制規(guī)模的第一個目標。當然央行的風(fēng)險提示也不是白說的，余額寶規(guī)模這么大，利率又是銀行間市場利率形成機制的產(chǎn)物。天弘自然要面對很多風(fēng)險管理的問題，限制不了利率(央行不會用文件和行政命令的方式干預(yù)市場)，那只好通過風(fēng)險提示限制規(guī)模。
最后，總結(jié)一下，控制余額寶的規(guī)模本質(zhì)應(yīng)該是央行貨幣政策執(zhí)行過程中的一個具體技術(shù)問題，不屬于什么為了銀行能活下去，為了銀行能降低成本什么的。中國的市場開放程度和自由程度盡管不比歐洲和美國，但是已經(jīng)有了長足的進步，不要隨意揣測一些技術(shù)處理有什么別的目的。你們?nèi)タ纯雌渌切┴泿呕?，那個不是4%的年化，這就是市場利率的情況。如果市場參與者都沒有業(yè)績的壓力的話，央行也不可能通過貨幣政策工具去影響市場。這是個市場參與主體的選擇。
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